Защитить сбережения от инфляции
Охранять резервы от воздействия инфляции в сегодняшней обстановке возможно с помощью пяти инвестиционных средств. Они имеют шанс закрепить рублевую ставку на уровне выше 20% годовых, рассказал профессионал из компании "Цифра брокер" Марк Толмачев.
Долговые обязательства
Привилегии долговых обязательств в том, что они дают возможность устанавливать ставку, кроме того, инвестор получает выплаты процентов в течение всего срока облигации и может заработать на росте цены облигации, когда ключевая ставка начнет снижаться. Эта стратегия эффективна, главное — определить точный момент входа.
Текущая доходность ОФЗ с постоянным купоном и сроком погашения два-три года составляет 20,6–20,8% годовых, что близко к доходности по депозитам. Одновременно на международных рынках доходность от ОФЗ сроком три — десять лет равна 4,2–4,4%.
Китайская юань
После введения антироссийских санкций основным противовесом девальвации рубля стала не доллар или евро, а китайская юань. Для инвесторов юань стал защитной валютной опорой для рублевых накоплений, так как китайскую валюту сложно использовать для зарубежных путешествий, оплаты обучения и покупки недвижимости за границей.
Дополнительные санкции усложняют процессы расчетов, поэтому юань также считается "ядовитым" для российских финансовых учреждений, что снижает его ценность.
При базовых прогнозах предполагается постепенное ослабление рубля к доллару на 3–5 процентных пунктов в год, до 103,2 рубля к 2027 году, к которому, согласно прогнозу ЦБ, в России будет достигнут уровень инфляции в 4%, а ключевая ставка будет колебаться между 7,5–8,5%.
Если сценарий осуществится, текущие рублевые ставки выше 23% на три года и выше будут казаться привлекательными.
Денежные фонды
Физические лица значительно увеличили объем в денежных фондах до 500 млрд рублей (+150% с начала года). Ставка в этих фондах в большинстве случаев зависит от RUSFAR (реже от RUONIA), что почти полностью соответствует и меняется вместе с ключевой ставкой ЦБ. Это удобный инструмент для краткосрочных вложений.
Эксперт напомнил, что ликвидность в фондах поддерживают ликвидаторы с ограничением на операции за день. При превышении этого ограничения цена пая фонда может снизиться, что уменьшит общую доходность активов.
Драгоценные металлы
Ни золото, ни юань не могут выступать как средства расчёта инвестора за активы, драгоценные металлы также не обеспечивают дополнительной стоимости в виде процентов, арендной платы и дивидендов. Золото способно защитить от мировой инфляции, от рисков держания денег в долларах на фоне ареста российских активов и других факторов.
Спрос на золото со стороны центробанков мира с начала года поднял котировки в долларах на 30%, а в рублях — на 49%. В то же время в июле началось резкое расхождение между ростом стоимости золота и падением цен на медь, так что вероятно будущее коррекции цен на золото из-за того, что рост меди связан с экономическим замедлением в Китае, где ожидается замедление. Одновременно Китай активно закупает золото в качестве альтернативы доллару.
Акции
Акции с дивидендным доходом российских компаний-экспортеров с валютными поступлениями могут защитить инвестора от девальвации рубля, считает специалист. На это указывает заявление Минфина ожидании увеличенного потока дивидендов государственных компаний.
Основная проблема для фондового рынка РФ — конкуренция с банковскими вкладами с доходностью выше 23% годовых, в то время как индекс Московской биржи растет в среднем на 18% в год.
Самые прибыльные* вклады на шесть месяцев
Вклады на полгода остаются одним из лидеров по популярности среди вкладчиков. Согласно статистике использования фильтров при поиске вкладов через сервис «Одобрили» в октябре их доля в запросах составила 24%. Учитывая большой интерес к вкладам этого срока, главный аналитик «Одобрили» Богдан Зварич составил рейтинг топ-10 трехмесячных вкладов, представленных на портале. Вот пять из них, которые можно оформить на «Одобрили»:
- «МКБ. Перспектива», Московский кредитный банк
- «ВТБ вклад», ВТБ
- «Свой вклад», Россельхозбанк
- «Добро пожаловать», Почта Банк
- «МТС Вклад», МТС Банк
* Условия вкладов актуальны на 15 ноября 2024 года.
